EKONOMİ

#İşVarant EN ÇOK MERAK EDİLEN #VARANT PARAMETRELERİ

Merhaba, bu videoda varantların hareketlerini anlamanız için oldukça önemli olan varant parametrelerinden bahsedeceğiz.Delta, gama, vega, örtük oynaklık, risk grubu, RHO gibi birçok parametre, varant fiyatlarının hareketlerini anlamamızda kullanılır. Bu hesaplamalar gözünüzü korkutmasın. Başlangıçta karışık görünen varant dünyasını, sizler için daha basit ve anlaşılır hale getirmek istiyoruz.1. DUYARLILIK:Varant fiyatının 1 Kuruş değişmesi için dayanak varlık fiyatının ne kadar değişmesi gerektiğini gösterir. Değeri sabit değildir. Varantın dayanak varlık fiyatı ve vadeye kalan gün sayısı değiştikçe duyarlılık değişir.Varantlarda dayanak varlık fiyatı kullanım fiyatına yaklaştıkça, duyarlılık değeri düşer. Yani, varant daha hızlı hareket eder. Varant yatırımcıları, genellikle duyarlılık değeri düşük varantları tercih ederler. Bir varantın duyarlılık değerinin düşük olması, dayanak varlık hareketlerine daha hızlı tepki vereceğini gösterir. Bu durum, elindeki varantın hızlı tepki vermesini isteyen, kısa vadeli ve gün içi alım-satım yapan yatırımcılar için önemlidir. Duyarlılık parametresi, dayanak varlık fiyatı kaç olduğunda varantın fiyatının kaç olacağını anlamamıza yardımcı olur.Gün içi işlem yapan varant yatırımcılarının dayanak varlık kaç iken varant fiyatının kaç olacağını hızlı ve kolayca görmesi için VARANT HEDEF FİYAT sayfasını geliştirdik: https://www.isvarant.com/piyasa-anali...2. TETA:Diğer tüm değişkenler sabitken, varantın vadesinin dolmasına 1 gün daha yaklaşıldığında varant fiyatının ne kadar değişeceğini gösterir. Hem alım hem de satım varantları için negatif değerdedir. Teta değeri 365 gün üzerinden hesaplanır ve tatil günlerinde de zaman değeri kaybı yaşanır. Teta sabit değildir, vadeye yaklaşılınca değer kaybı hızlanır. Bu nedenle vadesinin bitmesine 15 günden az kalan varantlardan uzak durmanızı öneririz.3. ETKİN KALDIRAÇ:Dayanak varlıktaki %1'lik değişimin, varant fiyatını %kaç değiştireceğini gösterir. Yani bu parametre, varantın kaldıracını gösterir. Genel kural olarak, varantlarda varantın dayanak varlık fiyatı kullanım fiyatına yaklaştıkça kaldıracı düşer. Uzaklaştıkça yükselir.4. RİSK GRUPLARI:Varant seçiminği kolaylaştıran bu risk grupları sabit değildir. Varant parametrelerindeki hareketlere göre değişim gösterir. Varantlar delta değeri ve vadeye kalan gün sayısına göre 4 farklı risk grubuna ayrılır. Varantların vadeye kalan gün sayısı 15 günden fazla ise delta değerlerine göre kırmızı, sarı, yeşil ve gri risk grubunda bulunur.Detaylı bilgi: https://www.isvarant.com/varant-nedir...
GÜNCELLENME